最近5年公司货币资金排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
货币资金(亿) | 328.39 | 362.51 | 322.46 | 333.3 | 402.11 | 441.79 | 349.75 |
速变现金融资产(亿) | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
短期有息负债(亿) | 76.07 | 92.78 | 108.64 | 107.8 | 128.75 | 133.59 | 102.81 |
有息负债(亿) | 114.39 | 120.37 | 144.07 | 132.13 | 162.45 | 160.71 | 134.68 |
资本支出(亿) | 57.06 | 40.04 | 50.62 | 52.01 | 48.98 | 18.37 | 49.74 |
营业收入(亿) | 1440.24 | 1335.78 | 1399.44 | 1582.68 | 1685.94 | 772.92 | 1488.82 |
平均筹资利率(%) | 3.75 | 3.42 | 3.11 | 3.85 | 4.34 | 2.58 | 3.69 |
平均存款利率(%) | 1.8 | 1.66 | 2.08 | 2.03 | 1.54 | 1.22 | 1.82 |
资金链 公司最新货币资金 441.79亿元
,
能完全覆盖一年内就要偿还的有息负债(133.59亿元),公司资金链正常。
存贷情况 最近5年
年均货币资金349.75亿元
,年均有息负债134.68亿元
,
相对于年均营收规模(1488.82亿元),公司没有在大量存款的情况下,还大量贷款的情形,即无大存大贷问题。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司存货排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
存货(亿) | 111.16 | 188.22 | 203.98 | 228.91 | 228.13 | 231.03 | 192.08 |
存货增速(%) | -2.59 | 69.32 | 8.37 | 12.22 | -0.34 | 1.27 | 14.86(年化) |
营业成本(亿) | 1231.95 | 1132.33 | 1198.26 | 1357.64 | 1461.37 | 679.28 | 1276.31 |
营业成本增速(%) | -9.07 | -8.09 | 5.82 | 13.3 | 7.64 | -53.52 | 1.52(年化) |
存货占比(%) | 7.99 | 12.51 | 13.26 | 14.06 | 12.95 | 12.95 | 12.15 |
毛利率(%) | 14.46 | 15.23 | 14.38 | 14.22 | 13.32 | 12.12 | 14.32 |
存货周转天数 | 33.36 | 48.28 | 59.74 | 58.21 | 57.12 | 123.31 | 51.34 |
所在行业存货周转天数 | 42.99 | 52.29 | 58.03 | 59.64 | 58.21 | 122.07 | 54.23 |
存货增幅
最近年份为 -0.34%
,最近5年
年化增速为 14.86%
,高于同期营业成本增幅(5年年化1.52%),但存货没有大幅度增长,尚未存在明显雷形1情形,观察后续变化。
存货周转天数 最近年份为57.12天
,近5年
平均存货周转天数为 51.34天
,
呈现明显增高趋势,存货周转水平下降,但未显著高于同行存货周转天数平均水平(54.23天),尚未出现雷形1的情形,关注后续情况变化。
毛利率与存货周转
毛利率最近年份为13.32%
,近5年平均毛利率为14.32%
,
出现存货周转能力下降,但毛利率未大幅上升,尚未出现雷形3情形,毛利率与存货周转率尚未出现明显背离,注意后续变化。
存货占比 最近年份为12.95%
,
占比不超过30%,在正常范围内,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年某公司应收账款排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
应收账款(亿) | 233.12 | 245.62 | 293.5 | 336.84 | 385.34 | 382.32 | 298.88 |
应收账款增速(%) | -2.42 | 5.36 | 19.49 | 14.77 | 14.4 | 8.41 | 10.03(年化) |
营收增速(%) | -8.36 | -7.25 | 4.77 | 13.09 | 6.52 | 0.42 | 1.41(年化) |
应收账款周转天数 | 59.84 | 65.41 | 70.33 | 72.71 | 78.16 | 181.59 | 69.29 |
所在行业应收账款周转天数 | 60.13 | 66.97 | 68.74 | 72.28 | 77.33 | 172.17 | 69.09 |
应收账款增速 公司最近5年
应收账款年化增速 10.03%
,
应收账款小幅度增长,但大幅超过同期营业收入增幅(年化1.41%),公司或营收增长乏力,临时放宽信用政策,促进短期收入增加等,注意分析辨别。
应收账款周转天数 最近年份为78.16天
,近5年
年均为69.29天
,
应收账款周转天数小范围变化,趋势平稳,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
最近5年某公司其他应收款排雷数据(非年度数据不参与平均计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
其他应收款(亿) | 44.76 | 12.57 | 16.44 | 18.72 | 19.61 | 24.89 | 22.42 |
净资产(亿) | 587.02 | 581.88 | 536.75 | 570.55 | 615.81 | 622.9 | 578.4 |
其他应收款占比(%) | 7.63 | 2.16 | 3.06 | 3.28 | 3.18 | 4.0 | 3.86 |
行业平均其他应收款占比(%) | 4.84 | 1.83 | 1.65 | 1.63 | 1.55 | 1.75 | 2.3 |
其他应收款 最近为24.89亿元
,占净资产比为4.0%
,
占比高,表明公司与销售无关的往来款多,这些往来款更容易做账操弄,即便不是财务操弄的结果,也说明是公司财务不够规范。一般财务规范的公司其他应收款数额极小,甚至0。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
最近5年公司预付款项排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
预付款项(亿) | 8.43 | 7.89 | 8.43 | 8.07 | 6.33 | 6.26 | 7.83 |
营业收入(亿) | 1440.24 | 1335.78 | 1399.44 | 1582.68 | 1685.94 | 772.92 | 1488.82 |
预付款项占比(%) | 0.58 | 0.59 | 0.6 | 0.51 | 0.38 | 0.81 | 0.53 |
行业平均预付款项占比(%) | 1.17 | 1.17 | 1.18 | 1.0 | 0.84 | 1.86 | 1.07 |
预付款项 最近5年平均为7.83亿元
,占营业收入比平均为0.53%
,
占比较低,并低于同行平均占比水平(1.07%),正常。
历史占比 最近5年,
预付款项占比突然大幅增加的有0
个年份,历史预付款项占比相对平稳,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司应付账款和应付票据排雷数据(非年度数据不参与综合计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
应付账款(亿) | 441.72 | 449.38 | 476.99 | 524.72 | 560.62 | 558.01 | 490.69 |
应付票据(亿) | 41.67 | 44.0 | 48.64 | 65.04 | 87.11 | 92.02 | 57.29 |
合计增幅(%) | 2.08 | 2.07 | 6.54 | 12.2 | 9.83 | 0.36 | 6.47(年化) |
营业收入(亿) | 1440.24 | 1335.78 | 1399.44 | 1582.68 | 1685.94 | 772.92 | 1488.82 |
营收增幅(%) | -8.36 | -7.25 | 4.77 | 13.09 | 6.52 | 0.42 | 1.41(年化) |
货币资金(亿) | 328.39 | 362.51 | 322.46 | 333.3 | 402.11 | 441.79 | 349.75 |
上下游净占款(亿) | 233.27 | 315.45 | 315.14 | 325.92 | 342.18 | 344.23 | 306.39 |
上下游净占款占比(%) | 16.2 | 23.62 | 22.52 | 20.59 | 20.3 | 44.54 | 20.58 |
行业上下游净占款占比(%) | 9.84 | 13.85 | 13.2 | 12.26 | 11.45 | 21.9 | 12.12 |
应付账款与应付票据 最近5
年年化增幅为6.47%
,
小幅度超过营收年化增幅(1.41%),公司资金链没有出现货币资金不能覆盖短期有息负债的紧张情形,排除因资金链紧张而拖欠供应商货款的情况,正常。
供应链地位 最近5
年公司上下游净占款占营收比平均为20.58%
,
公司能够无偿占用上下游公司的资金,多年来占比基本稳定,反映了公司地位平稳且强势。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司在建工程排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
在建工程(亿) | 34.14 | 30.17 | 26.46 | 39.27 | 39.36 | 36.45 | 33.88 |
在建工程占比(%) | 2.45 | 2.01 | 1.72 | 2.41 | 2.24 | 2.04 | 2.17 |
在建工程增幅(%) | -25.73 | -11.63 | -12.3 | 48.41 | 0.23 | -7.39 | -3.06(年化) |
营收增幅(%) | -8.36 | -7.25 | 4.77 | 13.09 | 6.52 | 0.42 | 1.41(年化) |
固定资产(亿) | 224.06 | 239.72 | 226.6 | 222.33 | 218.57 | 214.83 | 226.26 |
行业平均在建工程(亿) | 5.28 | 3.78 | 3.14 | 4.1 | 4.67 | 4.97 | 4.19 |
行业在建工程占比(%) | 3.25 | 2.62 | 2.3 | 3.11 | 3.48 | 3.81 | 2.95 |
行业在建工程增幅(%) | -11.11 | -28.41 | -16.93 | 30.57 | 13.9 | 6.42 | -4.7(年化) |
在建工程与营业收入
最近5年营业收入年化增幅为1.41%
,在建工程年化增幅为-3.06%
,
没有在建工程大幅增长且大幅高于同期营业收入的情形(雷形1),正常。
在建工程占比 最近为2.24%
,
占比在正常范围内,近5年占总资产比也没有明显增加趋势。暂无雷形2的情形,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司长期待摊费用排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
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长期待摊费用(亿) | 11.05 | 9.86 | 8.68 | 8.68 | 8.71 | 8.68 | 9.4 |
长期待摊费用占比(%) | 0.79 | 0.66 | 0.56 | 0.53 | 0.49 | 0.49 | 0.61 |
长期待摊费用增速(%) | 50.75 | -10.77 | -11.97 | 0.0 | 0.35 | -0.34 | 3.51(年化) |
总资产(亿) | 1391.27 | 1504.36 | 1538.47 | 1627.97 | 1760.97 | 1783.43 | 1564.61 |
净利润(亿) | 85.16 | 69.78 | 79.91 | 80.61 | 80.95 | 33.03 | 79.28 |
长期待摊费用占比 公司长期待摊费用最近为8.68亿元
,占总资产比为0.49%
,
长期待摊费用占比低,公司没有利用长期待摊费用科目,虚减费用、虚增利润的迹象,正常
(长期待摊费用费用实际是一笔已经花出去的钱,将它计入长期待摊费用,可以减少当期费用,增加当期利润)。
长期待摊费用增幅 最近为8.68亿元
,近5年
平均为9.4亿元
,
长期待摊费用平稳,占比低,公司没有利用大幅增加长期待摊费用的方式来操纵财表的迹象,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司无形资产排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
无形资产(亿) | 38.61 | 42.02 | 43.41 | 40.18 | 39.0 | 37.58 | 40.64 |
无形资产占比(%) | 2.78 | 2.79 | 2.82 | 2.47 | 2.21 | 2.11 | 2.61 |
无形资产增速(%) | 5.81 | 8.83 | 3.31 | -7.44 | -2.94 | -3.64 | 1.34(年化) |
行业无形资产占比(%) | 3.65 | 3.52 | 3.31 | 3.01 | 2.71 | 2.69 | 3.24 |
行业无形资产增速(%) | 25.43 | 3.23 | 1.14 | -2.33 | 0.94 | 2.57 | 5.24(年化) |
无形资产占比 最近年份为2.11%
,
占比中偏高,但与同行平均水平(2.69%)相差不大,正常。
无形资产增幅 最近5
年年化为1.34%
,
无形资产规模保持平稳,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司商誉排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
商誉(亿) | 8.53 | 8.53 | 7.81 | 7.81 | 7.81 | 7.81 | 8.1 |
净资产(亿) | 587.02 | 581.88 | 536.75 | 570.55 | 615.81 | 622.9 | 578.4 |
商誉占比(%) | 1.45 | 1.47 | 1.46 | 1.37 | 1.27 | 1.25 | 1.4 |
商誉增速(%) | 0.0 | 0.0 | -8.44 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | -1.75(年化) |
ROE(%) | 15.03 | 11.94 | 14.29 | 14.56 | 13.65 | 5.33 | 13.89 |
所在行业商誉占比(%) | 5.02 | 4.16 | 3.68 | 2.68 | 2.44 | 2.33 | 3.6 |
商誉占净资产比 最近年份为1.25%
,
公司商誉占比低,商誉暴雷风险低,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司应付职工薪酬排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
应付职工薪酬(亿) | 34.84 | 41.87 | 42.96 | 51.66 | 51.92 | 44.79 | 44.65 |
人均应付职工薪酬(万) | 10.43 | 7.4 | 8.0 | 9.17 | 9.15 | 0.0 | 8.83 |
应付职工薪酬增幅(%) | 7.13 | 20.18 | 2.6 | 20.25 | 0.5 | -13.73 | 9.81(年化) |
人均应付职工薪酬增幅(%) | 9.79 | -29.05 | 8.11 | 14.62 | -0.22 | -100.0 | -0.75(年化) |
递延所得税资产(亿) | 44.78 | 50.6 | 56.17 | 59.07 | 60.1 | 62.94 | 54.14 |
递延所得税资产增幅(%) | 8.16 | 13.0 | 11.01 | 5.16 | 1.74 | 4.73 | 7.74(年化) |
薪酬总额(亿) | 161.4 | 147.18 | 163.51 | 179.2 | 196.78 | 93.65 | 169.61 |
总额占营收比(%) | 11.21 | 11.02 | 11.68 | 11.32 | 11.67 | 12.12 | 11.38 |
人均薪资(万) | 48.34 | 26.01 | 30.46 | 31.82 | 34.69 | 16.51 | 34.26 |
所在行业人均薪资(万) | 22.56 | 18.17 | 19.58 | 20.51 | 21.83 | 10.83 | 20.53 |
人均应付职工薪酬增幅 最近年份为-0.22%
,
递延所得税资产增速为1.74%,没有出现两项同时大幅度增长的情形(即雷形1),正常。
调节利润 最近5年
,应付职工薪酬大幅增加(>50%),同时递延所得税资产大幅提高(>50%)的年份有0
年,
未发现利用应付职工薪酬平滑利润的迹象,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。