最近5年公司货币资金排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
货币资金(亿) | 61.21 | 71.11 | 70.23 | 60.01 | 49.39 | 52.19 | 62.39 |
速变现金融资产(亿) | 21.2 | 26.21 | 56.26 | 67.58 | 131.92 | 139.34 | 60.63 |
短期有息负债(亿) | 1.41 | 0.52 | 30.3 | 16.07 | 26.24 | 24.23 | 14.91 |
有息负债(亿) | 1.41 | 0.52 | 30.63 | 16.27 | 26.67 | 24.61 | 15.1 |
资本支出(亿) | 3.64 | 6.14 | 11.07 | 8.83 | 9.85 | 5.4 | 7.91 |
营业收入(亿) | 374.53 | 483.93 | 675.63 | 741.15 | 856.0 | 486.42 | 626.25 |
平均筹资利率(%) | 2.13 | 21.77 | 1.32 | 5.42 | 5.41 | 2.81 | 7.21 |
平均存款利率(%) | 1.48 | 2.97 | 1.17 | 1.32 | 1.15 | 0.64 | 1.62 |
资金链 公司最新货币资金 52.19亿元
,
能完全覆盖一年内就要偿还的有息负债(24.23亿元),公司资金链正常。
存贷情况 最近5年
年均货币资金62.39亿元
,年均有息负债15.1亿元
,
相对于年均营收规模(626.25亿元),公司没有在大量存款的情况下,还大量贷款的情形,即无大存大贷问题。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司存货排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
存货(亿) | 34.99 | 42.95 | 84.37 | 65.53 | 67.75 | 66.51 | 59.12 |
存货增速(%) | 18.37 | 22.75 | 96.44 | -22.33 | 3.39 | -1.83 | 18.04(年化) |
营业成本(亿) | 294.25 | 367.56 | 542.5 | 587.83 | 666.96 | 382.92 | 491.82 |
营业成本增速(%) | 0.87 | 24.91 | 47.59 | 8.36 | 13.46 | -42.59 | 17.98(年化) |
存货占比(%) | 10.29 | 10.27 | 15.08 | 11.83 | 10.27 | 9.4 | 11.55 |
毛利率(%) | 21.44 | 24.05 | 19.7 | 20.69 | 22.08 | 21.28 | 21.59 |
存货周转天数 | 40.02 | 38.71 | 42.84 | 46.56 | 36.46 | 64.04 | 40.92 |
所在行业存货周转天数 | 55.47 | 60.23 | 63.48 | 74.8 | 67.22 | 111.62 | 64.24 |
存货增幅
最近年份为 3.39%
,最近5年
年化增速为 18.04%
,没有大幅增长,也没有大幅高于同期营业成本增幅(5年年化17.98%),正常。
存货周转天数 最近年份为36.46天
,近5年
平均存货周转天数为 40.92天
,
存货周转天数没有明显趋增,没有显著高于行业平均水平(64.24天),不存在雷形1的情形,正常。
毛利率与存货周转
毛利率最近年份为22.08%
,近5年平均毛利率为21.59%
,
没有出现存货周转能力下降,毛利率却大幅上升的情形(雷形3),毛利率与存货周转率未出现明显背离,正常。
存货占比 最近年份为10.27%
,
占比不超过30%,在正常范围内,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年某公司应收账款排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
应收账款(亿) | 39.68 | 65.94 | 87.57 | 76.66 | 92.25 | 113.09 | 72.42 |
应收账款增速(%) | 28.13 | 66.2 | 32.8 | -12.46 | 20.35 | 17.13 | 24.4(年化) |
营收增速(%) | 3.98 | 29.21 | 39.61 | 9.7 | 15.5 | 13.27 | 18.9(年化) |
应收账款周转天数 | 34.43 | 39.85 | 41.48 | 40.42 | 36.0 | 77.0 | 38.44 |
所在行业应收账款周转天数 | 21.78 | 25.31 | 26.16 | 29.46 | 30.04 | 67.1 | 26.55 |
应收账款增速 公司最近5年
应收账款年化增速 24.4%
,
应收账款明显大幅度增长,且明显超过同期营业收入增长(年化18.9%),存在雷形1的情形,即可能是临时放宽信用政策,促进短期收入增加,
也可能是提前确认收入甚至虚构收入,注意分析辨别。
应收账款周转天数 最近年份为36.0天
,近5年
年均为38.44天
,
应收账款周转天数小范围变化,趋势平稳,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
最近5年公司其他应收款排雷数据(非年度数据不参与平均计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
其他应收款(亿) | 2.97 | 3.98 | 3.31 | 3.22 | 1.46 | 1.53 | 2.99 |
净资产(亿) | 124.81 | 144.07 | 155.91 | 162.79 | 193.96 | 190.13 | 156.31 |
其他应收款占比(%) | 2.38 | 2.76 | 2.12 | 1.98 | 0.75 | 0.81 | 2.0 |
行业平均其他应收款占比(%) | 1.37 | 1.38 | 1.46 | 1.24 | 1.0 | 0.87 | 1.29 |
其他应收款 最近为1.53亿元
,占净资产比为0.81%
,
其他应收款占比较小,财务规范的公司通常其他应收款数额极小,甚至为0,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司预付款项排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
预付款项(亿) | 1.93 | 2.24 | 3.46 | 2.62 | 3.89 | 3.74 | 2.83 |
营业收入(亿) | 374.53 | 483.93 | 675.63 | 741.15 | 856.0 | 486.42 | 626.25 |
预付款项占比(%) | 0.51 | 0.46 | 0.51 | 0.35 | 0.45 | 0.77 | 0.45 |
行业平均预付款项占比(%) | 0.94 | 1.22 | 1.56 | 1.15 | 0.94 | 2.29 | 1.16 |
预付款项 最近5年平均为2.83亿元
,占营业收入比平均为0.45%
,
占比较低,并低于同行平均占比水平(1.16%),正常。
历史占比 最近5年,
预付款项占比突然大幅增加的有0
个年份,历史预付款项占比相对平稳,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司应付账款和应付票据排雷数据(非年度数据不参与综合计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
应付账款(亿) | 53.17 | 72.92 | 117.79 | 97.18 | 120.5 | 122.41 | 92.31 |
应付票据(亿) | 75.6 | 107.75 | 115.14 | 113.22 | 146.08 | 174.9 | 111.56 |
合计增幅(%) | 31.2 | 40.3 | 28.93 | -9.67 | 26.7 | 11.53 | 22.12(年化) |
营业收入(亿) | 374.53 | 483.93 | 675.63 | 741.15 | 856.0 | 486.42 | 626.25 |
营收增幅(%) | 3.98 | 29.21 | 39.61 | 9.7 | 15.5 | 13.27 | 18.9(年化) |
货币资金(亿) | 61.21 | 71.11 | 70.23 | 60.01 | 49.39 | 52.19 | 62.39 |
上下游净占款(亿) | 86.35 | 118.01 | 150.99 | 141.06 | 177.11 | 187.78 | 134.7 |
上下游净占款占比(%) | 23.05 | 24.39 | 22.35 | 19.03 | 20.69 | 38.61 | 21.51 |
行业上下游净占款占比(%) | 25.28 | 26.13 | 28.94 | 26.07 | 25.23 | 43.16 | 26.33 |
应付账款与应付票据 最近5
年年化增幅为22.12%
,
与营收年化增幅(18.9%)相差不大,没有应付账款和应付票据大幅超过营收增幅的情形(雷形1),正常。
供应链地位 最近5
年公司上下游净占款占营收比平均为21.51%
,
公司能够无偿占用上下游公司的资金,多年来占比基本稳定,反映了公司地位平稳且强势。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司在建工程排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
在建工程(亿) | 2.17 | 2.29 | 6.66 | 5.25 | 4.44 | 4.75 | 4.16 |
在建工程占比(%) | 0.64 | 0.55 | 1.19 | 0.95 | 0.67 | 0.67 | 0.8 |
在建工程增幅(%) | 158.33 | 5.53 | 190.83 | -21.17 | -15.43 | 6.98 | 39.51(年化) |
营收增幅(%) | 3.98 | 29.21 | 39.61 | 9.7 | 15.5 | 13.27 | 18.9(年化) |
固定资产(亿) | 38.14 | 38.79 | 51.89 | 53.18 | 56.63 | 54.83 | 47.73 |
行业平均在建工程(亿) | 12.81 | 19.07 | 32.79 | 34.45 | 38.96 | 41.94 | 27.62 |
行业在建工程占比(%) | 0.62 | 0.84 | 1.29 | 1.24 | 1.27 | 1.31 | 1.05 |
行业在建工程增幅(%) | 0.47 | 48.87 | 71.95 | 5.06 | 13.09 | 7.65 | 25.03(年化) |
在建工程与营业收入
最近5年营业收入年化增幅为18.9%
,在建工程年化增幅为39.51%
,
显著超过同期营业收入增幅,不过在建工程相对基数小,正常。
在建工程占比 最近为0.67%
,
在建工程占比低,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司长期待摊费用排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
长期待摊费用(亿) | 0.43 | 0.33 | 0.26 | 0.42 | 0.41 | 0.38 | 0.37 |
长期待摊费用占比(%) | 0.13 | 0.08 | 0.05 | 0.08 | 0.06 | 0.05 | 0.08 |
长期待摊费用增速(%) | 72.0 | -23.26 | -21.21 | 61.54 | -2.38 | -7.32 | 10.4(年化) |
总资产(亿) | 339.91 | 418.12 | 559.49 | 553.76 | 659.46 | 707.22 | 506.15 |
净利润(亿) | 19.5 | 28.46 | 23.43 | 30.69 | 47.91 | 30.3 | 30.0 |
长期待摊费用占比 公司长期待摊费用最近为0.38亿元
,占总资产比为0.05%
,
长期待摊费用占比低,公司没有利用长期待摊费用科目,虚减费用、虚增利润的迹象,正常
(长期待摊费用费用实际是一笔已经花出去的钱,将它计入长期待摊费用,可以减少当期费用,增加当期利润)。
长期待摊费用增幅 最近为0.38亿元
,近5年
平均为0.37亿元
,
长期待摊费用平稳,占比低,公司没有利用大幅增加长期待摊费用的方式来操纵财表的迹象,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司无形资产排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
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无形资产(亿) | 19.18 | 17.45 | 16.44 | 14.6 | 13.42 | 13.07 | 16.22 |
无形资产占比(%) | 5.64 | 4.17 | 2.94 | 2.64 | 2.03 | 1.85 | 3.48 |
无形资产增速(%) | 168.25 | -9.02 | -5.79 | -11.19 | -8.08 | -2.61 | 13.42(年化) |
行业无形资产占比(%) | 3.67 | 3.38 | 3.76 | 3.6 | 3.33 | 3.06 | 3.55 |
行业无形资产增速(%) | 2.72 | 1.49 | 24.68 | 4.37 | 2.12 | -3.82 | 6.74(年化) |
无形资产占比 最近年份为1.85%
,
占比中偏高,但与同行平均水平(3.06%)相差不大,正常。
无形资产增幅 最近5
年年化为13.42%
,
呈现增长态势,需要分析增长的具体原因,谨防公司通过采购不密切相关的技术来转移资金,
或通过不合理的研发支出资本化来虚增利润。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年公司商誉排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
商誉(亿) | 1.33 | 1.33 | 2.26 | 2.26 | 2.26 | 2.26 | 1.89 |
净资产(亿) | 124.81 | 144.07 | 155.91 | 162.79 | 193.96 | 190.13 | 156.31 |
商誉占比(%) | 1.06 | 0.92 | 1.45 | 1.39 | 1.17 | 1.19 | 1.2 |
商誉增速(%) | 0 | 0.0 | 69.92 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 11.19(年化) |
ROE(%) | 19.15 | 21.17 | 15.62 | 19.26 | 26.86 | 15.78 | 20.41 |
所在行业商誉占比(%) | 12.35 | 11.7 | 11.15 | 11.27 | 10.35 | 10.0 | 11.36 |
商誉占净资产比 最近年份为1.19%
,
公司商誉占比低,商誉暴雷风险低,正常。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
最近5年某公司应付职工薪酬排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
应付职工薪酬(亿) | 6.2 | 6.5 | 9.29 | 10.02 | 13.74 | 10.95 | 9.15 |
人均应付职工薪酬(万) | 1.8 | 1.65 | 1.92 | 2.03 | 2.44 | 0.0 | 1.97 |
应付职工薪酬增幅(%) | 88.45 | 4.84 | 42.92 | 7.86 | 37.13 | -20.31 | 33.1(年化) |
人均应付职工薪酬增幅(%) | 80.0 | -8.33 | 16.36 | 5.73 | 20.2 | -100.0 | 19.53(年化) |
递延所得税资产(亿) | 6.35 | 7.04 | 8.98 | 9.84 | 11.26 | 11.38 | 8.69 |
递延所得税资产增幅(%) | 582.8 | 10.87 | 27.56 | 9.58 | 14.43 | 1.07 | 64.67(年化) |
薪酬总额(亿) | 38.9 | 43.05 | 56.18 | 76.84 | 88.42 | 46.14 | 60.68 |
总额占营收比(%) | 10.39 | 8.9 | 8.32 | 10.37 | 10.33 | 9.49 | 9.66 |
人均薪资(万) | 11.27 | 10.9 | 11.64 | 15.56 | 15.72 | 8.2 | 13.02 |
所在行业人均薪资(万) | 15.95 | 15.45 | 16.3 | 18.63 | 18.61 | 9.96 | 16.99 |
人均应付职工薪酬增幅 最近年份为20.2%
,
递延所得税资产增速为14.43%,没有出现两项同时大幅度增长的情形(即雷形1),正常。
调节利润 最近5年
,应付职工薪酬大幅增加(>50%),同时递延所得税资产大幅提高(>50%)的年份有1
年,
即2019年份,存在利用应付职工薪酬平滑利润的迹象,注意分析辨别。
* 排雷结果基于模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。