最近5年内盈利能力评测数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
ROE(%) | 11.16 | 11.5 | 12.26 | 11.76 | 8.93 | 3.8 | 11.12 |
ROA(%) | 8.22 | 7.75 | 7.59 | 6.33 | 5.5 | 2.74 | 7.08 |
ROIC(%) | 12.34 | 18.9 | 18.94 | 20.33 | 18.52 | 7.92 | 17.81 |
毛利率(%) | 69.5 | 62.29 | 58.28 | 58.12 | 57.92 | 62.44 | 61.22 |
净利率(%) | 11.75 | 12.1 | 10.65 | 10.59 | 11.37 | 13.05 | 11.29 |
总资产周转率(次) | 0.7 | 0.64 | 0.71 | 0.6 | 0.48 | 0.21 | 0.63 |
杠杆系数 | 1.38 | 1.58 | 1.65 | 2.04 | 1.37 | 1.41 | 1.6 |
ROE 平均值 11.12%
,
超过10%,不及15%(平均资本收益率7%~8%的2倍),单位净资产盈利能力一般。
ROE趋势 平稳,公司净资产获利能力稳定。
ROA 相较于ROE,是剔除了高杠杆对资产收益的影响,如果ROE与ROA相差较大(3倍以上),
表示公司财务杠杆比较高(同步观察财务杠杆系数),财务杠杆高,即使获取了高ROE的公司,
同样具有较高的风险,尤其是当市场环境、融资环境变化时。 公司平均杠杆系数是1.6
,
杠杆系数中等,适当使用杠杆推升ROE ,风险中等,注意跟踪经营变化。
ROIC 相较于ROE,扣除了非经常性损益 和 超额现金(超额现金不属于经营性资产),
另外财务杠杆对ROE影响很大,对ROIC影响相对较小,故而ROIC相对更真实的反映企业创造价值的能力,
如果ROIC挺高,ROE平庸,通常是企业的经营效率出了问题(比如账上存留大量的超额现金去搞收益很低的理财产品等)。
公司平均ROIC是17.81%
,
企业投入资本创造的价值超过15%,价值创造能力良好。
毛利率 平均值 61.22%
,
超过40% (优秀水平),通常表示公司产品或服务具有竞争优势,产品或服务竞争能力和获利能力优秀。
毛利率趋势 平稳,公司竞争力保持高位稳定。
公司经营模式为
'三不是'
(既不是 银行模式 ,也不是 沃尔玛模式,亦不是 茅台模式) ,缺乏经营优势。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内盈利质量评测数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经性现净额/净利润 | 0.95 | 1.14 | 1.23 | 1.22 | 0.93 | 1.87 | 1.09 |
销售商品现金/营收 | 1.01 | 1.01 | 1.04 | 1.0 | 1.04 | 1.12 | 1.02 |
净利润(亿) | 0.72 | 0.81 | 0.95 | 1.03 | 1.12 | 0.59 | 4.63 |
营业收入(亿) | 6.11 | 6.7 | 8.87 | 9.74 | 9.81 | 4.55 | 41.23 |
经性现净额(亿) | 0.68 | 0.92 | 1.16 | 1.25 | 1.04 | 1.11 | 5.05 |
销售商品现金(亿) | 6.14 | 6.77 | 9.22 | 9.76 | 10.25 | 5.11 | 42.14 |
净现比 最近5
年合计为 1.09
,
超过1,表明公司账面利润有对应且足额的经营性现金流入,净利润含金量充足,公司盈利含金量良好。
净现比 趋势 走低, 公司净利润含金量下降。
收现比 最近5
年合计为 1.02
,
超过1,表明公司营业收入绝大部分款项已经收到,公司营收含现量(现金含有量)良好。
收现比 趋势 平稳,公司营业收入含现量高且稳定。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内成长性评测数据(非年度数据不参与年化计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年年化 | 2024(E) | 2025(E) | 2026(E) | 年化(E) |
---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
净利润(亿) | 0.72 | 0.81 | 0.95 | 1.03 | 1.12 | 0.59 | 0.93 | 1.44 | 1.85 | 2.37 | - |
净利增长率(%) | 10.97 | 12.98 | 16.6 | 9.08 | 8.14 | 8.32 | 11.51 | 28.57 | 28.47 | 28.11 | 28.38 |
营业收入(亿) | 6.11 | 6.7 | 8.87 | 9.74 | 9.81 | 4.55 | 8.23 | 12.08 | 14.66 | 17.68 | - |
营收增长率(%) | 24.76 | 9.77 | 32.4 | 9.78 | 0.67 | -8.93 | 14.91 | 23.16 | 21.36 | 20.6 | 21.7 |
总资产增长率(%) | 13.58 | 25.16 | 14.42 | 45.15 | 10.06 | 14.96 | 21.04 | - | - | - | - |
净资产增长率(%) | 10.32 | 9.03 | 9.73 | 17.39 | 63.7 | 29.55 | 20.46 | - | - | - | - |
市场占有率(%) | 0.18 | 0.21 | 0.26 | 0.28 | 0.26 | 0.24 | - | - | - | - | - |
市占率增速(%) | - | 16.67 | 23.81 | 7.69 | -7.14 | - | 9.63 | - | - | - | - |
净利润 最近5
年年化增速为 11.51%
,
超过10%,不及15%(2~3倍GDP),公司净利润成长性一般。
净利润增速 趋势 走低,公司净利润增速下降。
营业收入 最近5
年年化增速为 14.91%
,
超过10%,不及15%(2~3倍GDP),公司营业收入成长性一般。
营业收入增速 趋势 走低,公司营收水平下降。 营收增长率 波动剧烈,公司经营可能不稳定。
市场占有率 最新为 0.26%
,
低于5%,行业地位不高,行业或处于分散状态。
市场占有率 年化增速为9.63%
,
公司市占率持续提升,公司成长性快于同行业发展速度。
成长预测 1
家机构预测未来3年
,
净利润年化增速为28.38%
,营业收入年化增速为21.7%
。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内财务安全性评测数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
现金债务比 | 0 | 6.03 | 3.98 | 2.09 | 10.98 | 7.75 | 4.62 |
放宽现金债务比I | 0 | 6.03 | 3.98 | 2.09 | 10.98 | 7.75 | 4.62 |
放宽现金债务比II | 0 | 38.22 | 6.45 | 2.25 | 10.98 | 23.12 | 11.58 |
货币资金(亿) | 1.18 | 3.82 | 4.19 | 8.23 | 11.02 | 11.65 | 5.69 |
速变现金融资产(亿) | 0.5 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.1 |
有息负债(亿) | 0.0 | 0.63 | 1.05 | 3.93 | 1.0 | 1.5 | 1.32 |
短期有息负债(亿) | 0.0 | 0.1 | 0.65 | 3.66 | 1.0 | 0.5 | 1.08 |
现金债务比
最新为 7.75倍
,
超过2倍,即货币资金 远远覆盖 所有有息负债,公司偿债能力强,财务风险极小。
现金债务比 趋势 趋增, 公司偿债能力进一步上升,财务更加安全。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内资产结构评测数据(非年度数据不参与综合):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年综合 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
生产资产占比(%) | 21.93 | 21.96 | 24.67 | 21.17 | 19.99 | 21.2 | 21.94 |
生产资产收益率(%) | 41.02 | 37.02 | 33.23 | 29.16 | 30.42 | 14.38 | 34.17 |
商誉占比(%) | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
其他类资产占比(%) | 21.51 | 1.26 | 0.74 | 0.22 | 0.35 | 0.28 | 4.82 |
研发费用资本化率(%) | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
开发支出占净利比(%) | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
无形资产占比(%) | 6.39 | 4.97 | 4.24 | 2.84 | 2.48 | 2.34 | 4.18 |
投资类资产占比(%) | 6.92 | 1.53 | 1.26 | 1.12 | 0.46 | 0.43 | 2.26 |
资产轻重:生产资产收益率 最近5
年平均为 34.17%
,
大幅超过15%(社会资本平均回报率的2倍左右),即利润主要通过 无须折旧的 轻资产获取。公司为轻资产运营公司,轻重资产结构优秀。
资产轻重变化趋势,生产资产收益率 走低,公司轻重资产结构趋重。但仍大于15%,保持轻资产运营。
商誉:商誉占净资产比 最新为 0.0%
,
公司没有商誉相关风险。
其他类资产合计占总资产比 最近5年平均为 4.82%
,
小于5%,公司其他类资产占比低,具备财务规范、没有利用其他类资产'粉饰'财表嫌疑的良好公司特征。
研发费用资本化率 最近5年
合计为 0.0%
,
公司极少或没有资本化的研发费用,也就不会利用研发支出资本化来'粉饰'财表。
投资类资产 最近5年
平均占总资产比为 2.26%
,
利用闲置资金等资源,对外投资适当。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内企业分红评测数据(非年度数据不参与综合):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年综合 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
分红率(%) | 12.07 | 16.03 | 13.57 | 14.93 | 17.38 | 39.34 | 14.99(合计) |
股息率(%) | 0.31 | 0.55 | 0.59 | 0.57 | 0.58 | 0.57 | 0.52 |
分红(亿) | 0.09 | 0.13 | 0.13 | 0.15 | 0.19 | 0.23 | 0.69(合计) |
净利润(亿) | 0.72 | 0.81 | 0.95 | 1.03 | 1.12 | 0.59 | 4.62(合计) |
经营性现金流净额(亿) | 0.68 | 0.92 | 1.16 | 1.25 | 1.04 | 1.11 | 5.06(合计) |
分红占净额比(%) | 12.77 | 14.09 | 11.06 | 12.28 | 18.63 | 21.03 | 13.7(合计) |
ROE(%) | 11.16 | 11.5 | 12.26 | 11.76 | 8.93 | 3.8 | 11.12 |
净利润增速(%) | 10.97 | 12.98 | 16.6 | 9.08 | 8.14 | 8.32 | 11.51(年化) |
分红率 最近5年
综合为 14.99%
,
小于30%,公司分红比例低,净利润成长性低(年化11.51%),或无力给与投资者回报。
股息率 最近5年
平均为 0.52%
,
低于5%,公司股息率低。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内企业现金流评测数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经性现净额/净利润 | 0.95 | 1.14 | 1.23 | 1.22 | 0.93 | 1.87 | 1.09 |
经性现净额/折旧摊销 | 5.14 | 6.35 | 7.83 | 7.34 | 3.47 | 6.66 | 5.64 |
销售商品现金/营收 | 1.01 | 1.01 | 1.04 | 1.0 | 1.04 | 1.12 | 1.02 |
现金净增额(亿) | 0.33 | 2.64 | 0.37 | 4.04 | 2.79 | 0.63 | 10.17 |
放宽现金净增额(亿) | 0.41 | 2.77 | 0.5 | 4.2 | 2.98 | 0.86 | 10.86 |
现金流肖像 | +-- | +++ | +-+ | +-+ | +-+ | +-+ | +-+ |
经营性现金流入净额 最近5年
合计为 5.05亿元
,
大于5年净利润总额(4.63亿元,经营性现金流入净额/净利润 > 1),表明公司净利润基本全部变成了实实在在的现金,是'挣到钱'了。
经营性现金流入净额/折旧摊销 最近5年
合计为 5.64
,
经营性现金流入净额 远大于 资产折旧、摊销等总额 ,公司不仅经营正常,补偿折旧摊销,还能为扩大再生产提供大量资金。
销售商品、提供劳务收到的现金 最近5年
合计为 42.14亿元
,
大于5年净营业收入总额(41.23亿元,销售商品现金/营收 > 1 (因为收到现金包含增值税,所以理论上>1)),表明公司销售大部分款项已经收到,公司销售回款良好。
现金及现金等价物净增加额 最近5年
合计为 10.17亿元
,
大于0,即现金流量表的三大部分(经营活动,投资活动,筹资活动)中的广义现金的增加了,公司积累的现金及等价物在增加,提升财务安全性和发展潜力。
现金流肖像 最近5年
合计为 +-+
,
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '+-+',即经营、筹资活动现金都是净流入,投资活动现金是净流出,
公司将经营挣的钱,筹资借的钱,都做了投资,显示公司投资的急迫和决心。需要关注投资项目前景,以及经营、筹资活动流入现金
能否持久支持到项目成功的时候。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。