最近5年内盈利能力评测数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
ROE(%) | 3.13 | 1.97 | 2.53 | -2.51 | 3.06 | 1.78 | 1.64 |
ROA(%) | 2.56 | 1.69 | 2.01 | -1.77 | 1.86 | 1.07 | 1.27 |
ROIC(%) | -8.29 | 1.32 | 2.84 | 0.01 | 3.74 | 2.13 | -0.08 |
毛利率(%) | 7.45 | 12.2 | 13.03 | 10.27 | 14.06 | 14.18 | 11.4 |
净利率(%) | 5.72 | 3.02 | 2.72 | -3.25 | 3.43 | 4.36 | 2.33 |
总资产周转率(次) | 0.45 | 0.56 | 0.74 | 0.55 | 0.54 | 0.25 | 0.57 |
杠杆系数 | 1.07 | 1.25 | 1.26 | 1.58 | 1.7 | 1.62 | 1.37 |
ROE 平均值 1.64%
,
远小于15%(平均资本收益率7%~8%的2倍),且低于平均存款利息,公司辛苦经营的收益,还不如将资产存银行来的多。
ROE趋势 平稳,公司净资产获利能力维持在低水平。
ROA 相较于ROE,是剔除了高杠杆对资产收益的影响,如果ROE与ROA相差较大(3倍以上),
表示公司财务杠杆比较高(同步观察财务杠杆系数),财务杠杆高,即使获取了高ROE的公司,
同样具有较高的风险,尤其是当市场环境、融资环境变化时。 公司平均杠杆系数是1.37
,
杠杆系数较低,不以高杠杆推升ROE ,风险小。
ROIC 相较于ROE,扣除了非经常性损益 和 超额现金(超额现金不属于经营性资产),
另外财务杠杆对ROE影响很大,对ROIC影响相对较小,故而ROIC相对更真实的反映企业创造价值的能力,
如果ROIC挺高,ROE平庸,通常是企业的经营效率出了问题(比如账上存留大量的超额现金去搞收益很低的理财产品等)。
公司平均ROIC是-0.08%
,
企业投入资本创造的价值低于10%,价值创造能力较差。
毛利率 平均值 11.4%
,
小于20%(及格线),通常表示公司产品或服务竞争和盈利能力较差,非行业专业人士建议远离。
毛利率趋势 平稳,公司竞争力维持低位稳定。
公司经营模式为
'三不是'
(既不是 银行模式 ,也不是 沃尔玛模式,亦不是 茅台模式) ,缺乏经营优势。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内盈利质量评测数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经性现净额/净利润 | 0.51 | -3.22 | -5.75 | -3.58 | -3.37 | 1.65 | -5.49 |
销售商品现金/营收 | 1.11 | 0.95 | 0.94 | 0.94 | 0.92 | 1.37 | 0.95 |
净利润(亿) | 0.41 | 0.25 | 0.39 | -0.45 | 0.56 | 0.34 | 1.16 |
营业收入(亿) | 7.11 | 8.4 | 14.43 | 13.8 | 16.43 | 7.7 | 60.17 |
经性现净额(亿) | 0.21 | -0.82 | -2.26 | -1.6 | -1.9 | 0.55 | -6.37 |
销售商品现金(亿) | 7.9 | 7.94 | 13.51 | 12.98 | 15.04 | 10.54 | 57.37 |
净现比 最近5
年合计为 -5.49
,
合计经营性现金流入净额为负,还没有正向经营现金流入,公司账面虽赚了钱,非但没有对应的现金流入,而且还净流出,经营或有异常,非行业专业人士建议远离。
净现比 趋势 趋增, 公司净利润含金量有所改善。
收现比 最近5
年合计为 0.95
,
超过0.9,不及1(销售商品、提供劳务收到的现金小于营业收入),营业收入不能全部转化为现金流入,回款不足,公司营收质量一般。
收现比 趋势 平稳,公司营业收入含现量稳定。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内成长性评测数据(非年度数据不参与年化计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年年化 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
净利润(亿) | 0.41 | 0.25 | 0.39 | -0.45 | 0.56 | 0.34 | 0.23 |
净利增长率(%) | 125.71 | -37.7 | 55.12 | -213.9 | 225.72 | -5.03 | 8.19 |
营业收入(亿) | 7.11 | 8.4 | 14.43 | 13.8 | 16.43 | 7.7 | 11.98 |
营收增长率(%) | -35.5 | 18.04 | 71.84 | -4.39 | 19.08 | 6.43 | 8.3 |
总资产增长率(%) | -25.12 | 19.9 | 38.78 | 22.83 | 16.68 | 1.08 | 12.3 |
净资产增长率(%) | -4.1 | 2.92 | 37.85 | -2.24 | 8.63 | -1.99 | 7.64 |
市场占有率(%) | 1.62 | 1.7 | 2.28 | 2.32 | 2.64 | 2.49 | - |
市占率增速(%) | - | 4.94 | 34.12 | 1.75 | 13.79 | - | 12.98 |
净利润 最近5
年年化增速为 8.19%
,
低于10%,稍高于GDP,处于全社会平均水平左右,公司净利润成长性不足。
净利润增速 趋势 趋增,公司净利润增速上升。 净利润增长率 波动剧烈,公司经营可能不稳定。
营业收入 最近5
年年化增速为 8.3%
,
低于10%,稍高于GDP,处于全社会平均水平左右,公司营业收入成长性不足。
营业收入增速 趋势 趋增,公司营收水平上升。 营收增长率 波动剧烈,公司经营可能不稳定。
市场占有率 最新为 2.64%
,
低于5%,行业地位不高,行业或处于分散状态。
市场占有率 年化增速为12.98%
,
公司市占率持续提升,公司成长性快于同行业发展速度。
成长预测 过去6个月内,没有机构对公司未来三年经营业绩做过分析和预测。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内财务安全性评测数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
现金债务比 | 0 | 25.83 | 68.99 | 1.01 | 0.8 | 0.85 | 19.33 |
放宽现金债务比I | 0 | 28.23 | 123.44 | 1.01 | 0.8 | 0.86 | 30.7 |
放宽现金债务比II | 0 | 28.23 | 102.5 | 1.63 | 1.01 | 1.08 | 26.67 |
货币资金(亿) | 2.17 | 3.87 | 2.28 | 3.26 | 4.73 | 5.24 | 3.26 |
速变现金融资产(亿) | 4.39 | 0.36 | 1.8 | 0.0 | 0.0 | 0.05 | 1.31 |
有息负债(亿) | 0.0 | 0.15 | 0.03 | 3.22 | 5.94 | 6.17 | 1.87 |
短期有息负债(亿) | 0.0 | 0.15 | 0.04 | 2.0 | 4.71 | 4.91 | 1.38 |
现金债务比
最新为 0.85倍
,
小于1,即货币资金 不能覆盖 有息负债。但在极端情况下,通过出售 可迅速变现的金融资产(比如交易性金融资产),加上货币资金,
勉强 覆盖 1年内到期的有息负债,财务基本安全(即放宽现金债务比II >= 1 ),公司偿债能力弱,财务安全或有风险。
现金债务比 趋势 走低,公司偿债能力进一步下降。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内资产结构评测数据(非年度数据不参与综合):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年综合 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
生产资产占比(%) | 36.28 | 33.59 | 32.19 | 32.57 | 27.42 | 28.61 | 32.41 |
生产资产收益率(%) | 7.55 | 4.21 | 7.11 | -5.88 | 6.75 | 4.33 | 3.95 |
商誉占比(%) | 0.0 | 10.92 | 7.89 | 8.04 | 7.4 | 7.64 | 6.85 |
其他类资产占比(%) | 2.48 | 0.73 | 1.58 | 0.77 | 1.18 | 1.14 | 1.35 |
研发费用资本化率(%) | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
开发支出占净利比(%) | 0.0 | 0.0 | 0.0 | -0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
无形资产占比(%) | 6.84 | 6.5 | 4.42 | 3.87 | 2.86 | 2.97 | 4.9 |
投资类资产占比(%) | 33.79 | 4.85 | 9.77 | 0.87 | 0.98 | 0.89 | 10.05 |
资产轻重:生产资产收益率 最近5
年平均为 3.95%
,
远小于15%(社会资本平均回报率的2倍左右),利润主要通过 需要折旧的 生产性资产(固定资产等)获取,
生产性资产的维护、更新、折旧负担较重,且市场变化时产能不易退出。公司重资产运营,轻重资产结构差。
资产轻重变化趋势,生产资产收益率 趋增,公司轻重资产结构趋轻。
商誉:商誉占净资产比 最新为 7.64%
,
小于10%,公司商誉占比低,潜在风险较小。
其他类资产合计占总资产比 最近5年平均为 1.35%
,
小于5%,公司其他类资产占比低,具备财务规范、没有利用其他类资产'粉饰'财表嫌疑的良好公司特征。
研发费用资本化率 最近5年
合计为 0.0%
,
公司极少或没有资本化的研发费用,也就不会利用研发支出资本化来'粉饰'财表。
投资类资产 最近5年
平均占总资产比为 10.05%
,
利用闲置资金等资源,对外投资适当。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内企业分红评测数据(非年度数据不参与综合):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年综合 |
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分红率(%) | 247.16 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 70.35 | 86.04(合计) |
股息率(%) | 3.41 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.54 | 0.68 |
分红(亿) | 1.01 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.24 | 1.01(合计) |
净利润(亿) | 0.41 | 0.25 | 0.39 | -0.45 | 0.56 | 0.34 | 1.17(合计) |
经营性现金流净额(亿) | 0.21 | -0.82 | -2.26 | -1.6 | -1.9 | 0.55 | -6.37(合计) |
分红占净额比(%) | 487.75 | -0.0 | -0.0 | -0.0 | -0.0 | 42.74 | -15.78(合计) |
ROE(%) | 3.13 | 1.97 | 2.53 | -2.51 | 3.06 | 1.78 | 1.64 |
净利润增速(%) | 125.71 | -37.7 | 55.12 | -213.9 | 225.72 | -5.03 | -251.92(年化) |
分红率 最近5年
综合为 86.04%
,
公司分红比例高,给与股东高回报,分红表现优秀,但净利润成长性低(年化8.19%),企业处于成熟收获期。
股息率 最近5年
平均为 0.68%
,
低于5%,公司股息率低。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。
最近5年内企业现金流评测数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
经性现净额/净利润 | 0.51 | -3.22 | -5.75 | 3.58 | -3.37 | 1.65 | -5.45 |
经性现净额/折旧摊销 | 0.33 | -1.61 | -3.56 | -1.91 | -2.05 | 1.27 | -1.81 |
销售商品现金/营收 | 1.11 | 0.95 | 0.94 | 0.94 | 0.92 | 1.37 | 0.95 |
现金净增额(亿) | 1.32 | 1.63 | -1.99 | 0.61 | 1.07 | 1.21 | 2.64 |
放宽现金净增额(亿) | 2.33 | 1.63 | -1.99 | 0.61 | 1.07 | 1.45 | 3.65 |
现金流肖像 | ++- | -+- | --+ | --+ | --+ | +++ | --+ |
经营性现金流入净额 最近5年
合计为 -6.37亿元
,
小于0,没有经营性现金流入净额,公司经营获现能力差,经营风险大。
经营性现金流入净额/折旧摊销 最近5年
合计为 -1.81
,
经营性现金流入净额 小于0 ,公司入不敷出,不足以补偿折旧摊销,更不具备更新升级能力,需要借钱度日。
销售商品、提供劳务收到的现金 最近5年
合计为 57.37亿元
,
小于5年净营业收入总额(60.17亿元,销售商品现金/营收 <= 1),
公司销售款项小部份被欠着,公司营收质量稍有不足。
现金及现金等价物净增加额 最近5年
合计为 2.64亿元
,
大于0,即现金流量表的三大部分(经营活动,投资活动,筹资活动)中的广义现金的增加了,公司积累的现金及等价物在增加,提升财务安全性和发展潜力。
现金流肖像 最近5年
合计为 --+
,
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '--+',即经营、投资活动现金都是净流出,筹资活动现金是净流入,公司靠经营挣不到钱,
依靠筹资借钱度日,还不忘继续下注投资。公司经营异常,非行业专业人士建议远离。
* 评测结果基于分析模型和公开数据,仅供参考。