就 x枪科技 现金流量表多年以来的 收、净现比、投资现金流、筹资利率等7个方面全方位排雷。
于2021-08-05上市，最近5年公司经营活动产生的现金流量净额排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营性现金流量净额(亿) 0.89 , 1.21 , 0.23 , 0.31 , 0.08 , -0.34 | 0.89 | 1.21 | 0.23 | 0.31 | 0.08 | -0.34 | 2.72 |
| 折旧与摊销合计(亿) 0.2 , 0.24 , 0.25 , 0.29 , 0.34 , 0.24 | 0.2 | 0.24 | 0.25 | 0.29 | 0.34 | 0.24 | 1.32 |
| 净利润(亿) 0.72 , 0.9 , 0.7 , -0.15 , -0.12 , 0.13 | 0.72 | 0.9 | 0.7 | -0.15 | -0.12 | 0.13 | 2.05 |
| 净现比 1.23 , 1.35 , 0.33 , -2.04 , -0.68 , -2.56 | 1.23 | 1.35 | 0.33 | -2.04 | -0.68 | -2.56 | 1.33 |
| 所在行业净现比 1.89 , 1.44 , 1.3 , 1.5 , 1.48 , 0.83 | 1.89 | 1.44 | 1.3 | 1.5 | 1.48 | 0.83 | 1.45 |
经营活动产生的现金流量净额 公司最近5年，经营活动产生的现金流量净额累计为 2.72亿元，
多年累计不为负，且大于折旧摊销（1.32亿元），现金流不仅可维持现有经营，补偿折旧摊销，还能为扩大生产提供资金，正常。
净现比
最近5年，公司累计净现比为1.33，大于1，表明公司账面利润有对应且足额的经营性现金流入，正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于2021-08-05上市，最近5年公司销售商品、提供劳务收到的现金排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 销售商品收到的现金(亿) 7.8 , 9.33 , 9.53 , 9.38 , 11.49 , 6.85 | 7.8 | 9.33 | 9.53 | 9.38 | 11.49 | 6.85 | 47.53 |
| 营业收入(亿) 7.18 , 8.34 , 9.76 , 9.55 , 10.11 , 6.08 | 7.18 | 8.34 | 9.76 | 9.55 | 10.11 | 6.08 | 44.94 |
| 收现比 1.09 , 1.12 , 0.98 , 0.98 , 1.14 , 1.13 , 1.06 | 1.09 | 1.12 | 0.98 | 0.98 | 1.14 | 1.13 | 1.06 |
| 所在行业收现比 0.98 , 1.05 , 1.05 , 1.05 , 1.07 , 1.02 , 1.05 | 0.98 | 1.05 | 1.05 | 1.05 | 1.07 | 1.02 | 1.05 |
- 排雷结果:
-
收现比 最近
5年，公司累计收现比为1.06，大于1，表明公司营业收入绝大部分款项已经收到，正常。 - 排雷说明:
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于2021-08-05上市，最近5年公司收到其他经营活动的现金排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 收到其他经营活动的现金(亿) 0.09 , 0.19 , 0.17 , 0.14 , 0.21 , 0.08 | 0.09 | 0.19 | 0.17 | 0.14 | 0.21 | 0.08 | 0.8 |
| 其他经营现金增幅(%) -40.0 , 111.11 , -10.53 , -17.65 , 50.0 | -40.0 | 111.11 | -10.53 | -17.65 | 50.0 | -61.9 | 23.59 |
| 经营活动现金流入小计(亿) 7.9 , 9.53 , 9.7 , 9.52 , 11.69 | 7.9 | 9.53 | 9.7 | 9.52 | 11.69 | 6.93 | 48.34 |
| 其他经营现金占比(%) 1.2 , 2.04 , 1.74 , 1.46 , 1.79 , 1.15 , 1.65 | 1.2 | 2.04 | 1.74 | 1.46 | 1.79 | 1.15 | 1.65 |
占比水平
最近5年，收到其他经营活动的现金合计占比为1.65%，占比低，正常。
历史波动 最近5年，收到其他经营活动的现金大幅提高(>50%)，同时其占比较大(>10%)的年份有0年，
未发现利用收到其他经营活动的现金，美化经营活动现金流量的嫌疑，正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于2021-08-05上市，最近5年某公司收到投资活动现金流排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 购建固定、无形等长期资产支付的现金(亿) 0.37 , 0.63 , 1.16 , 1.66 , 2.25 | 0.37 | 0.63 | 1.16 | 1.66 | 2.25 | 1.03 | 6.07 |
| 经营活动现金量净额(亿) 0.89 , 1.21 , 0.23 , 0.31 , 0.08 | 0.89 | 1.21 | 0.23 | 0.31 | 0.08 | -0.34 | 2.72 |
| 出售固定、无形等长期资产收到的现金(亿) 0.0 , 0.02 , 0.01 , 0.06 , 0.01 | 0.0 | 0.02 | 0.01 | 0.06 | 0.01 | 0.02 | 0.1 |
| 投资活动现金流入小计(亿) 0.0 , 0.02 , 1.28 , 8.06 , 5.46 | 0.0 | 0.02 | 1.28 | 8.06 | 5.46 | 0.32 | 14.82 |
| 出售长期资产占比(%) 9.53 , 93.21 , 0.81 , 0.74 , 0.17 | 9.53 | 93.21 | 0.81 | 0.74 | 0.17 | 4.92 | 0.67 |
购建固定、无形等长期资产
最近5年，购建固定、无形等长期资产消耗的资金，持续高于经营活动现金流量净额（2021、2022、2023年），说明企业持续借钱维持购建资产行为，存在雷形1情形，或管理层对未来有无敌的信心，或存在财务操纵，注意分析辨别。
投资现金流入构成
最近5年，投资活动现金流入小计中，没有大量出售固定、无形等长期资产获得的资金，正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场， 不特指具体公司，仅供参考。
于2021-08-05上市，最近5年公司取得借款与归还借款排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 取得借款收到的现金(亿) 2.71 , 1.48 , 1.16 , 1.93 , 5.88 | 2.71 | 1.48 | 1.16 | 1.93 | 5.88 | 2.58 | 13.16 |
| 偿还债务支付的现金(亿) 2.48 , 1.87 , 1.88 , 0.74 , 4.3 | 2.48 | 1.87 | 1.88 | 0.74 | 4.3 | 1.47 | 11.27 |
| 货币资金(亿) 0.7 , 0.72 , 1.02 , 0.85 , 1.02 | 0.7 | 0.72 | 1.02 | 0.85 | 1.02 | 0.89 | 4.31 |
| 速变现金融资产(亿) 0.0 , 0.0 , 1.87 , 1.58 , 0.3 | 0.0 | 0.0 | 1.87 | 1.58 | 0.3 | 0.0 | 3.75 |
| 短期有息负债(亿) 1.68 , 1.18 , 0.59 , 1.63 , 3.93 | 1.68 | 1.18 | 0.59 | 1.63 | 3.93 | 4.54 | 9.01 |
借款与还款
最近年份公司放宽II现金债务比0.2，自有资金能不能覆盖短期有息负债，资金链紧绷，但未出现还款远大于借款的情况（雷形1），关注后续变化。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
于2021-08-05上市，最近5年公司筹资利率数据（非年度数据不参与平均计算）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 财务费用-利息费用(亿) 0.09 , 0.09 , 0.07 , 0.07 , 0.13 | 0.09 | 0.09 | 0.07 | 0.07 | 0.13 | 0.09 | 0.09 |
| 有息负债(亿) 1.87 , 1.47 , 0.78 , 1.96 , 4.33 , 5.44 | 1.87 | 1.47 | 0.78 | 1.96 | 4.33 | 5.44 | 2.08 |
| 有息负债率(%) 24.61 , 17.98 , 6.05 , 13.93 , 26.6 , 32.52 | 24.61 | 17.98 | 6.05 | 13.93 | 26.6 | 32.52 | 17.83 |
| 平均筹资利率(%) 5.04 , 6.19 , 8.39 , 3.56 , 3.05 | 5.04 | 6.19 | 8.39 | 3.56 | 3.05 | 1.65 | 4.33 |
| 所在行业平均筹资利率(%) 5.03 , 4.87 , 4.81 , 5.33 , 4.26 | 5.03 | 4.87 | 4.81 | 5.33 | 4.26 | 2.55 | 4.86 |
| 所在行业有息负债率(%) 19.66 , 13.64 , 12.42 , 11.28 , 12.49 | 19.66 | 13.64 | 12.42 | 11.28 | 12.49 | 13.0 | 13.9 |
平均筹资利率
最近年份公司筹资利率为 * 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。3.05%，近5年综合筹资利率为4.33%，
公司筹资利率在正常范围内，正常。
于2021-08-05上市，最近5年公司现金流肖像排雷数据（非年度数据不参与合计）：
| 项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 经营活动现金流净额(亿) 0.89 , 1.21 , 0.23 , 0.31 , 0.08 | 0.89 | 1.21 | 0.23 | 0.31 | 0.08 | -0.34 | 2.72 |
| 投资活动现金流净额(亿) -0.37 , -0.61 , -2.98 , -1.28 , -1.3 | -0.37 | -0.61 | -2.98 | -1.28 | -1.3 | -0.71 | -6.54 |
| 筹资活动现金流净额(亿) -0.0 , -0.53 , 3.04 , 0.76 , 1.33 | -0.0 | -0.53 | 3.04 | 0.76 | 1.33 | 0.9 | 4.6 |
| 其中：分红总额(亿) 0.0 , 0.0 , 0.36 , 0.36 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.36 | 0.36 | 0.0 | 0.0 | 0.72 |
| 现金流肖像 | +-- | +-- | +-+ | +-+ | +-+ | --+ | +-+ |
现金流量肖像
最近5年，现金流肖像综合为'+-+'型（对照下表），
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '+-+'，表示经营、筹资活动现金都是净流入，投资活动现金是净流出，
公司将经营挣的钱，筹资借的钱，都做了投资，显示公司投资的急迫和决心。需要关注投资项目前景，以及经营、筹资活动流入现金
能否持久支持到项目成功的时候。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据，非本站立场，仅供参考。
| 企业类型 | 经营-经营现金流净额 | 投资-投资现金流净额 | 融资-筹资现金流净额 | 投资者分析关注重点 |
|---|---|---|---|---|
| 奶牛型 | + | - | - | 优质企业，看未来可持续性 |
| 蛮牛型 | + | - | + | 投资项目前景、收益率和资金支持（分析半途而废风险） |
| 老母鸡型 | + | + | - | 类同稳定债券，须低PE+高股息 |
| 妖精型 | + | + | + | 是否即将大规范投资、或利用壳搞钱，再转移使用 |
| 赌徒型 | - | - | + | 管理层信誉、项目前景 |
| 混吃等死型 | - | + | - | 不参与，变卖家产的混吃等死型，看经营现金流趋势 |
| 大出血型 | - | - | - | 远离 |
| 骗吃骗喝型 | - | + | + | 不参与 |