就 x春高新 现金流量表多年以来的 收、净现比、投资现金流、筹资利率
等7个方面全方位排雷。
于1996-12-18上市,最近5年某公司经营活动产生的现金流量净额排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
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经营性现金流量净额(亿) 19.35 , 11.11 , 33.31 , 28.26 , 51.04 , 30.96 | 19.35 | 11.11 | 33.31 | 28.26 | 51.04 | 30.96 | 143.07 |
折旧与摊销合计(亿) 1.43 , 1.74 , 2.75 , 3.84 , 4.94 , 0.0 | 1.43 | 1.74 | 2.75 | 3.84 | 4.94 | 0.0 | 14.7 |
净利润(亿) 23.49 , 33.08 , 38.97 , 42.15 , 47.76 , 29.22 | 23.49 | 33.08 | 38.97 | 42.15 | 47.76 | 29.22 | 185.45 |
净现比 0.82 , 0.34 , 0.85 , 0.67 , 1.07 , 1.06 | 0.82 | 0.34 | 0.85 | 0.67 | 1.07 | 1.06 | 0.77 |
所在行业净现比 1.1 , 0.85 , 0.29 , 0.33 , 0.62 , 1.13 | 1.1 | 0.85 | 0.29 | 0.33 | 0.62 | 1.13 | -1.83 |
经营活动产生的现金流量净额 公司最近5
年,经营活动产生的现金流量净额累计为 143.07亿元
,
多年累计不为负,且大于折旧摊销(14.7亿元),现金流不仅可维持现有经营,补偿折旧摊销,还能为扩大生产提供资金,正常。
净现比
最近5
年,公司累计净现比为0.77
,多年累积小于1,表明公司账面利润含金量明显不足,没有足额的经营性现金流入,须注意分析辨别。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
于1996-12-18上市,最近5年某公司销售商品、提供劳务收到的现金排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
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销售商品收到的现金(亿) 71.58 , 83.97 , 111.61 , 120.65 , 138.96 , 109.18 | 71.58 | 83.97 | 111.61 | 120.65 | 138.96 | 109.18 | 526.77 |
营业收入(亿) 73.74 , 85.77 , 107.47 , 126.27 , 145.66 , 103.88 | 73.74 | 85.77 | 107.47 | 126.27 | 145.66 | 103.88 | 538.91 |
收现比 0.97 , 0.98 , 1.04 , 0.96 , 0.95 , 1.05 , 0.98 | 0.97 | 0.98 | 1.04 | 0.96 | 0.95 | 1.05 | 0.98 |
所在行业收现比 1.01 , 1.01 , 1.01 , 1.06 , 0.96 , 1.02 , 1.01 | 1.01 | 1.01 | 1.01 | 1.06 | 0.96 | 1.02 | 1.01 |
- 排雷结果:
-
收现比 最近
5
年,公司累计收现比为0.98
,多年累积稍小于1,表明营业收入回款不足,营业收入含金量一般。 - 排雷说明:
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
于1996-12-18上市,最近5年公司收到其他经营活动的现金排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
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收到其他经营活动的现金(亿) 3.18 , 2.81 , 10.37 , 3.73 , 4.16 , 3.05 | 3.18 | 2.81 | 10.37 | 3.73 | 4.16 | 3.05 | 24.25 |
其他经营现金增幅(%) 63.92 , -11.64 , 269.04 , -64.03 , 11.53 | 63.92 | -11.64 | 269.04 | -64.03 | 11.53 | -26.68 | 6.95 |
经营活动现金流入小计(亿) 74.76 , 86.78 , 121.98 , 124.42 , 143.14 | 74.76 | 86.78 | 121.98 | 124.42 | 143.14 | 112.23 | 551.08 |
其他经营现金占比(%) 4.25 , 3.23 , 8.5 , 3.0 , 2.9 , 2.72 , 4.4 | 4.25 | 3.23 | 8.5 | 3.0 | 2.9 | 2.72 | 4.4 |
占比水平
最近5
年,收到其他经营活动的现金合计占比为4.4%
,占比低,正常。
历史波动 最近5
年,收到其他经营活动的现金大幅提高(>50%),同时其占比较大(>10%)的年份有0
年,
未发现利用收到其他经营活动的现金,美化经营活动现金流量的嫌疑,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于1996-12-18上市,最近5年公司收到投资活动现金流排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
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购建固定、无形等长期资产支付的现金(亿) 8.45 , 10.97 , 22.3 , 20.91 , 20.97 | 8.45 | 10.97 | 22.3 | 20.91 | 20.97 | 15.9 | 83.6 |
经营活动现金量净额(亿) 19.35 , 11.11 , 33.31 , 28.26 , 51.04 | 19.35 | 11.11 | 33.31 | 28.26 | 51.04 | 30.96 | 143.07 |
出售固定、无形等长期资产收到的现金(亿) 0.05 , 1.28 , 0.05 , 0.03 , 0.08 | 0.05 | 1.28 | 0.05 | 0.03 | 0.08 | 0.02 | 1.49 |
投资活动现金流入小计(亿) 19.54 , 36.08 , 2.25 , 0.14 , 0.17 | 19.54 | 36.08 | 2.25 | 0.14 | 0.17 | 0.03 | 58.18 |
出售长期资产占比(%) 0.24 , 3.54 , 2.16 , 22.24 , 44.26 | 0.24 | 3.54 | 2.16 | 22.24 | 44.26 | 70.46 | 2.56 |
购建固定、无形等长期资产
最近5
年,购建固定、无形等长期资产消耗的资金,没有持续高于经营活动现金流量净额,正常。
投资现金流入构成
最近5
年,投资活动现金流入小计中,没有大量出售固定、无形等长期资产获得的资金,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于1996-12-18上市,最近5年公司取得借款与归还借款排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
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取得借款收到的现金(亿) 4.06 , 10.2 , 8.55 , 1.89 , 5.19 | 4.06 | 10.2 | 8.55 | 1.89 | 5.19 | 10.19 | 29.89 |
偿还债务支付的现金(亿) 2.16 , 6.14 , 8.4 , 2.96 , 4.99 | 2.16 | 6.14 | 8.4 | 2.96 | 4.99 | 11.78 | 24.65 |
货币资金(亿) 37.33 , 39.65 , 57.49 , 55.79 , 75.84 | 37.33 | 39.65 | 57.49 | 55.79 | 75.84 | 64.55 | 266.1 |
速变现金融资产(亿) 2.16 , 0.1 , 0.0 , 0.0 , 0.1 | 2.16 | 0.1 | 0.0 | 0.0 | 0.1 | 0.1 | 2.36 |
短期有息负债(亿) 5.15 , 6.6 , 3.32 , 3.19 , 7.86 | 5.15 | 6.6 | 3.32 | 3.19 | 7.86 | 0.94 | 26.12 |
借款与还款
最近年份公司放宽II现金债务比68.78
(即自有资金能覆盖短期有息负债),未出现资金链紧绷且还款远大于借款的情况(雷形1),正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于1996-12-18上市,最近5年公司筹资利率数据(非年度数据不参与平均计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年平均 |
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财务费用-利息费用(亿) 0.07 , 0.34 , 0.34 , 0.44 , 0.37 | 0.07 | 0.34 | 0.34 | 0.44 | 0.37 | 0.3 | 0.31 |
有息负债(亿) 5.83 , 14.4 , 14.95 , 14.04 , 14.13 , 13.98 | 5.83 | 14.4 | 14.95 | 14.04 | 14.13 | 13.98 | 12.67 |
有息负债率(%) 4.58 , 8.55 , 6.64 , 5.39 , 4.6 , 4.5 | 4.58 | 8.55 | 6.64 | 5.39 | 4.6 | 4.5 | 5.95 |
平均筹资利率(%) 1.23 , 2.36 , 2.25 , 3.12 , 2.6 | 1.23 | 2.36 | 2.25 | 3.12 | 2.6 | 2.15 | 2.45 |
所在行业平均筹资利率(%) 4.69 , 4.06 , 3.5 , 3.37 , 2.25 | 4.69 | 4.06 | 3.5 | 3.37 | 2.25 | 2.2 | 3.57 |
所在行业有息负债率(%) 5.12 , 5.02 , 5.91 , 7.19 , 10.46 | 5.12 | 5.02 | 5.91 | 7.19 | 10.46 | 10.86 | 6.74 |
平均筹资利率
最近年份公司筹资利率为 * 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。2.6%
,近5年
综合筹资利率为2.45%
,
公司筹资利率在正常范围内,正常。
于1996-12-18上市,最近5年公司现金流肖像排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202409 | 5年合计 |
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经营活动现金流净额(亿) 19.35 , 11.11 , 33.31 , 28.26 , 51.04 | 19.35 | 11.11 | 33.31 | 28.26 | 51.04 | 30.96 | 143.07 |
投资活动现金流净额(亿) -8.1 , -11.77 , -24.26 , -22.55 , -22.82 | -8.1 | -11.77 | -24.26 | -22.55 | -22.82 | -17.91 | -89.5 |
筹资活动现金流净额(亿) 7.04 , 3.21 , 8.07 , -7.76 , -7.4 | 7.04 | 3.21 | 8.07 | -7.76 | -7.4 | -24.33 | 3.16 |
其中:分红总额(亿) 1.36 , 2.02 , 3.24 , 3.22 , 4.05 | 1.36 | 2.02 | 3.24 | 3.22 | 4.05 | 18.1 | 13.89 |
现金流肖像 | +-+ | +-+ | +-+ | +-- | +-- | +-- | +-+ |
现金流量肖像
最近5
年,现金流肖像综合为'+-+'型(对照下表),
即经营活动、投资活动、筹资活动现金流为 '+-+',表示经营、筹资活动现金都是净流入,投资活动现金是净流出,
公司将经营挣的钱,筹资借的钱,都做了投资,显示公司投资的急迫和决心。需要关注投资项目前景,以及经营、筹资活动流入现金
能否持久支持到项目成功的时候。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
企业类型 | 经营-经营现金流净额 | 投资-投资现金流净额 | 融资-筹资现金流净额 | 投资者分析关注重点 |
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奶牛型 | + | - | - | 优质企业,看未来可持续性 |
蛮牛型 | + | - | + | 投资项目前景、收益率和资金支持(分析半途而废风险) |
老母鸡型 | + | + | - | 类同稳定债券,须低PE+高股息 |
妖精型 | + | + | + | 是否即将大规范投资、或利用壳搞钱,再转移使用 |
赌徒型 | - | - | + | 管理层信誉、项目前景 |
混吃等死型 | - | + | - | 不参与,变卖家产的混吃等死型,看经营现金流趋势 |
大出血型 | - | - | - | 远离 |
骗吃骗喝型 | - | + | + | 不参与 |