就 x水海纳 利润表多年以来的 营业收入、营业外收入、管理和销售费用、资产减值损失
等5个方面全方位排雷。
于2021-03-30上市,最近5年公司营收相关排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
营业收入(亿) 5.64 , 5.66 , 5.49 , 4.98 , 4.72 , 2.07 | 5.64 | 5.66 | 5.49 | 4.98 | 4.72 | 2.07 | 5.3 |
营收增幅(%) 42.74 , 0.23 , -2.94 , -9.36 , -5.05 , -5.93 | 42.74 | 0.23 | -2.94 | -9.36 | -5.05 | -5.93 | 3.63(年化) |
毛利率(%) 33.8 , 37.69 , 38.96 , 31.97 , 32.95 , 42.76 | 33.8 | 37.69 | 38.96 | 31.97 | 32.95 | 42.76 | 35.07 |
毛利率增幅(%) -5.3 , 11.51 , 3.37 , -17.94 , 3.07 , 29.77 | -5.3 | 11.51 | 3.37 | -17.94 | 3.07 | 29.77 | -1.58(年化) |
所在行业毛利率(%) 30.63 , 31.16 , 29.67 , 29.61 , 29.22 , 32.71 | 30.63 | 31.16 | 29.67 | 29.61 | 29.22 | 32.71 | 30.06 |
下游占款-被占(亿) 1.46 , 2.43 , 3.84 , 4.71 , 6.08 , 7.0 | 1.46 | 2.43 | 3.84 | 4.71 | 6.08 | 7.0 | 3.7 |
上游占款-占有(亿) 3.47 , 3.91 , 4.1 , 4.7 , 4.76 , 5.2 | 3.47 | 3.91 | 4.1 | 4.7 | 4.76 | 5.2 | 4.19 |
上下游净占款(亿) 2.02 , 1.48 , 0.26 , -0.01 , -1.31 , -1.81 | 2.02 | 1.48 | 0.26 | -0.01 | -1.31 | -1.81 | 0.49 |
上下游净占款占比(%) 35.71 , 26.11 , 4.71 , -0.14 , -27.8 , -87.33 | 35.71 | 26.11 | 4.71 | -0.14 | -27.8 | -87.33 | 9.25 |
营收与毛利率
最近5
年,营收大幅增长(>20%),同时毛利率突然增加(>50%),且明显超过同行毛利率水平(>20%)的有0
个年份,毛利率与营收、行业毛利率没有明显背离情形,未发现营收异常而扭曲毛利率的迹象,正常。
毛利率波动 最近年份毛利率为 32.95%
,近5
年毛利率年化增幅-1.58%
,
公司毛率水平趋势平稳,正常。
毛利率与行业地位 最近5
年公司上下游净占款占营收比平均为9.25%
,
无偿占用上下游公司的资金占比显著减少
,反映了公司在供应链中地位明显下降,近5
年毛利率变化不大(年化-1.58%
),两者不明显相悖,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2021-03-30上市,最近5年公司营业外收入排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
营业外收入(亿) 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 , 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 | 0.0 |
利润总额(亿) 1.07 , 1.06 , 0.49 , -0.04 , -0.25 , -0.0 | 1.07 | 1.06 | 0.49 | -0.04 | -0.25 | -0.0 | 2.33 |
营业外收入占比(%) 0.09 , 0.18 , 0.06 , -1.85 , -0.36 , -22.97 , 0.0 | 0.09 | 0.18 | 0.06 | -1.85 | -0.36 | -22.97 | 0.0 |
行业平均营业外收入(亿) 0.12 , 0.13 , 0.06 , 0.06 , 0.08 , 0.03 | 0.12 | 0.13 | 0.06 | 0.06 | 0.08 | 0.03 | 0.45 |
行业平均利润总额(亿) 3.69 , 3.39 , 3.48 , 3.95 , 3.0 , 1.72 | 3.69 | 3.39 | 3.48 | 3.95 | 3.0 | 1.72 | 17.51 |
行业营业外收入占比(%) 3.23 , 3.76 , 1.8 , 1.48 , 2.8 , 1.5 | 3.23 | 3.76 | 1.8 | 1.48 | 2.8 | 1.5 | 2.57 |
- 排雷结果:
-
营业外收入占比 最近
5年
营业外收入 占 利润总额 总计为0.0%
,占比极低,公司操纵营业外收入以美化利润可能性极低,正常。营业外收入历史表现 最近
5年
营业外收入占利润总额比过大(>10%)的年份有0
年,未发现历史年份存在雷形1情形,正常。 - 排雷说明:
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2021-03-30上市,最近5年公司管理费用和销售费用排雷数据(非年度数据不参与平均):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年平均 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
管理费用(亿) 0.39 , 0.39 , 0.59 , 0.58 , 0.62 , 0.34 | 0.39 | 0.39 | 0.59 | 0.58 | 0.62 | 0.34 | 0.51 |
销售费用(亿) 0.17 , 0.2 , 0.3 , 0.3 , 0.25 , 0.11 | 0.17 | 0.2 | 0.3 | 0.3 | 0.25 | 0.11 | 0.24 |
营业收入(亿) 5.64 , 5.66 , 5.49 , 4.98 , 4.72 , 2.07 , 5.3 | 5.64 | 5.66 | 5.49 | 4.98 | 4.72 | 2.07 | 5.3 |
2费占营收比(%) 9.92 , 10.4 , 16.09 , 17.75 , 18.44 , 21.7 , 14.15 | 9.92 | 10.4 | 16.09 | 17.75 | 18.44 | 21.7 | 14.15 |
所在行业2费占营收比(%) 9.93 , 9.44 , 9.13 , 8.81 , 8.76 , 9.0 , 9.15 | 9.93 | 9.44 | 9.13 | 8.81 | 8.76 | 9.0 | 9.15 |
管理费用和销售费用 公司最近年份占营业收入比例为 18.44%
,
近5
年没有大幅度波动,与同行平均水平(8.76%)相差不大,正常。
2费历史表现
最近5年
管理费用和销售费用占比(2费率)大幅度下降,且大幅低于同行水平的年份有0
年,未发现历史年份2费率异常下降情形,正常。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场,仅供参考。
于2021-03-30上市,最近5年某公司营业外支出排雷数据(非年度数据不参与合计计算):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
营业外支出(亿) 0.0 , 0.01 , 0.02 , 0.01 , 0.02 , 0.01 | 0.0 | 0.01 | 0.02 | 0.01 | 0.02 | 0.01 | 0.06 |
利润总额(亿) 1.07 , 1.06 , 0.49 , -0.04 , -0.25 , -0.0 | 1.07 | 1.06 | 0.49 | -0.04 | -0.25 | -0.0 | 2.33 |
营业外支出占比(%) 0.33 , 1.0 , 4.83 , -22.52 , -6.49 , -347.01 , 2.58 | 0.33 | 1.0 | 4.83 | -22.52 | -6.49 | -347.01 | 2.58 |
行业平均营业外支出(亿) 0.06 , 0.04 , 0.08 , 0.1 , 0.05 , 0.01 | 0.06 | 0.04 | 0.08 | 0.1 | 0.05 | 0.01 | 0.33 |
行业平均利润总额(亿) 3.69 , 3.39 , 3.48 , 3.95 , 3.0 , 1.72 | 3.69 | 3.39 | 3.48 | 3.95 | 3.0 | 1.72 | 17.51 |
行业营业外支出占比(%) 3.23 , 3.76 , 1.8 , 1.48 , 2.8 , 1.5 | 3.23 | 3.76 | 1.8 | 1.48 | 2.8 | 1.5 | 1.88 |
营业外支出占比
最近5年
营业外支出 占 利润总额 总计为 2.58%
,占比中偏低,公司操纵营业外支出可能性低。
营业外支出历史表现
最近5年
营业外支出占利润总额比过大(>10%)的年份有1
年,即2022
年份,存在营业外支出占比过大的情形,注意分析辨别。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。
于2021-03-30上市,最近5年某公司资产减值损失和信用减值损失排雷数据(非年度数据不参与合计):
项目 数据曲线 数据曲线 数据曲线 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 202406 | 5年合计 |
---|---|---|---|---|---|---|---|
资产减值损失(亿) 0.0 , 0.04 , 0.04 , 0.06 , 0.06 | 0.0 | 0.04 | 0.04 | 0.06 | 0.06 | 0.0 | 0.2 |
信用减值损失(亿) 0.04 , 0.09 , 0.2 , 0.25 , 0.36 | 0.04 | 0.09 | 0.2 | 0.25 | 0.36 | 0.24 | 0.94 |
减值损失合计增幅(%) -33.33 , 225.0 , 84.62 , 29.17 , 35.48 | -33.33 | 225.0 | 84.62 | 29.17 | 35.48 | -42.86 | 47.58(年化) |
营业利润(亿) 1.08 , 1.06 , 0.51 , -0.03 , -0.24 | 1.08 | 1.06 | 0.51 | -0.03 | -0.24 | 0.01 | 2.38 |
营业利润增幅(%) 45.95 , -1.85 , -51.89 , -105.88 , -700.0 | 45.95 | -1.85 | -51.89 | -105.88 | -700.0 | 104.17 | -24.63(年化) |
减值损失占营业利润比(%) 3.39 , 12.39 , 46.33 , -1057.25 , -174.31 | 3.39 | 12.39 | 46.33 | -1057.25 | -174.31 | 4137.28 | 47.9 |
财务洗澡 最近5年
,资产减值损失和信用减值损失大幅提高(>50%),同时营业利润大幅下降(<-20%)的年份有1
年,
即2021年份,存在利用减值损失对财务大洗澡嫌疑,注意分析辨别。
累计占比 最近5年
,资产减值损失和信用减值损失合计 占营业利润合计 47.9%
,
多年来的合计占比较大,或有异常,注意分析辨别。
* 排雷结果基于分析模型和公开数据,非本站立场, 不特指具体公司,仅供参考。